External and internal pricing in multidivisional firms


Reichelstein, Stefan ; Baldenius, Tim



URL: https://www.gsb.stanford.edu/faculty-research/work...
Dokumenttyp: Arbeitspapier
Erscheinungsjahr: 2003
Titel einer Zeitschrift oder einer Reihe: Working Papers
Band/Volume: 1825
Ort der Veröffentlichung: Stanford, CA
Verlag: Stanford Graduate School of Business
ISSN: 1869-0483 , 1869-0491
Sprache der Veröffentlichung: Englisch
Einrichtung: Fakultät für Betriebswirtschaftslehre > Stiftungsprofessur für ABWL (Reichelstein 2018-)
Fachgebiet: 330 Wirtschaft
Abstract: Multidivisional firms frequently rely on external market prices in order to value internal transactions across profit centers. This paper examines market-based transfer pricing when an upstream division has monopoly power in selling a proprietary component both to a downstream division within the same firm and to external customers. When internal transfers are valued at the prevailing market price, the resulting transactions are distorted by double marginalization. The imposition of intracompany discounts will always improve overall firm profits provided the supplying division is capacity constrained. Under certain conditions it is then possible to design discount rules so that the resulting prices and sales quantities are effcient from the corporate perspective. In contrast, the impact of intracompany discounts remains ambiguous when the capacity of the selling division is essentially unlimited. It is then generally impossible to achieve fully effcient outcomes by means of market-based transfer pricing unless the external market for the component is suffciently large relative to the internal market. Download




Dieser Datensatz wurde nicht während einer Tätigkeit an der Universität Mannheim veröffentlicht, dies ist eine Externe Publikation.




Metadaten-Export


Zitation


+ Suche Autoren in

+ Aufruf-Statistik

Aufrufe im letzten Jahr

Detaillierte Angaben



Sie haben einen Fehler gefunden? Teilen Sie uns Ihren Korrekturwunsch bitte hier mit: E-Mail


Actions (login required)

Eintrag anzeigen Eintrag anzeigen